华福证券 | 5月8日财经早参

llbo7296

华福证券 华福财经早参 2024-05-08 07:26 上海




宏观经济

1.中法企业家委员会第六次会议在巴黎举行，双方企业家代表围绕产业创新与互信共赢、绿色经济与低碳转型、新质生产力和可持续发展三个专题进行研讨，就进一步深化中法经贸合作提出建议。

点评：以中国推动高质量发展为新契机，深化两国各领域互利合作。

2.国家外管局统计数据显示，截至2024年4月末，我国外汇储备规模为3.2万亿美元，较3月末下降448亿美元，降幅为1.38%。

点评：我国经济基础稳、优势多、韧性强、潜能大，有能力保持外汇储备规模基本稳定。




行业观察

3.《中华人民共和国和法兰西共和国关于人工智能和全球治理的联合声明》指出，中法两国充分认识到人工智能技术相关的潜在和实存风险，致力于采取有效措施应对这些风险，以促进人工智能服务于公共利益的开发和利用。

点评：中法两国充分认识到人工智能技术快速发展的深刻影响，将加强人工智能的全球治理。

4.《2024年浦东新区会展经济高质量发展行动方案》正式发布，明确2024年浦东会展重点工作安排，包括开展“四位一体”会展联合招商、支持优质会展项目做精做强、开展“一展一策”专题招商、促进会商旅文体联动发展等。

点评：浦东新区作为改革开放桥头堡，正在进一步推进高质量发展。










环球视野

5.4月以来，日本、泰国、韩国等多个亚洲国家的货币汇率陷入大幅贬值，相关国家政府紧急出手干预汇率。

点评：美国通胀居高不下，基准利率维持高位，使得部分国家货币有贬值压力。




金融市场


6.昨日在岸人民币收盘报7.2147，较前一交易日贬值10个基点，中间价报7.1002，调贬8个基点。国债期货集体收涨，30年期主力合约涨0.39%，10年期主力合约涨0.25%。

点评：当前国内利率仍有下行空间，国债期货继续反弹。

7.国内商品期市多数收涨，集运指数（欧线）涨逾3%；农产品多数上涨，鸡蛋涨逾4%；能化品和黑色系多数上涨；贵金属均上涨，沪银涨逾1%；基本金属涨跌互现。

点评：美联储鸽派表态后，贵金属再次开启上涨。

8.5月7日，沪指早盘窄幅震荡，午后小幅拉升，科创50指数弱势下探; 军工、化工板块强势拉升，医疗保健、有色等板块上扬，军工信息化、人形机器人概念等活跃；家电、电力、钢铁等板块疲弱，ST板块大幅下挫。

点评：随着年报和一季报的公布，不少细分领域的景气情况得以确认，市场行业轮动快速，结构性机会显著。







今日分享







假如这家公司表现得很好、它的股价绝对不会寂寞的

——沃伦·巴菲特     



重要声明：本文所载内容仅为证券资讯服务，不构成任何具体的投资操作建议。投资者须自主作出投资决策并自行承担投资风险，华福证券不承担任何因阅读本文导致的直接或间接损失。投资有风险，入市需谨慎。

llbo7296

华福证券丨5月8日财福早参
华福财经早参 华福财经早参 2024-05-08 07:26 上海


图片

图片



新股申购：

无



新债申购：

无



行情概览：

截止收盘，A股持稳运行，大盘波幅偏窄。沪指报收3147.74，上涨0.22%；深成指报收9770.94，下跌-0.08%，创业板指报收1892.54，下跌0.14%，两市共成交9687亿元，北向资金净流出21.40亿元。

盘面上，个股涨多跌少，2106家下跌，3003家上涨。化工、国防军工、低空经济、房地产、人脑工程及光刻机涨幅靠前，电力、壳资源、酒店餐饮、家电、软件服务等板块则跌幅靠前。



图片


节后的市场，利多因素逐渐增加，大盘持续偏强运行，板块轮动节奏较为明显，传统产业和新兴科技都有着较为出色的表现，均衡的走势是较为难得的。当然，量能的表现始终是影响市场短期表现的直接因素，较为理想的成交额才能支撑行情的持续性。值得注意的是，在持仓配置方面，短期将面临一个不小难题，是投向出现一定复苏迹象的地产产业链，还是继续深挖热门科技的投资机会？既然是两难选择，那适度的均衡配置则可以摆脱选择难题。在投资标的选择上，仍然重点挖掘护城河较深的细分行业龙头，积极捕捉板块轮动走强的投资机会。此外，港股市场由于其特有的低估值特征，且大型成分股普遍质地较好，未来也仍旧值得重点关注。



图片


1. 中法发布关于人工智能和全球治理的联合声明




中法两国元首在人工智能方面达成十项共识。此外，两国元首深信两国之间持续对话对于为全球挑战提供持久解决方案的重要性，决定加强中法关系作为全球挑战国际治理推动力的作用。中国将继续以适当级别参加2023年6月新全球融资契约峰会的后续委员会会议，认真研究《人类与地球巴黎契约》。




投顾点评：



领导人的欧洲之行，将为国际形势的回暖奠定基础。在世界政治形势和经济形势发生深刻变革的时期，稳定和发展对欧关系是至关重要的，也将决定我国今后多年的发展格局。欧洲有着雄厚的技术底蕴和文化积淀，与我国的经济互补性非常强，稳定的中欧关系对国内经济的复苏是较为有利的。此外，人工智能技术的进步日新月异，美国在AI浪潮中率先发力，只有中欧合作才能充分发挥出技术和市场的优势，才能保障中欧在人工智能浪潮中不落后。相关协议的签署，或对A股中技术实力较强的AI公司更为有利，其发展动力或将得到明显增强。



2. 深圳定向放松非核心区限购，适度调整企业购房规则



继北京之后，一线城市中的深圳也对非核心区限购政策进行了松绑。近日，深圳市住房和建设局发布《关于进一步优化房地产政策的通知》，在分区优化住房限购政策、调整企事业单位购买商品住房政策、提升二手房交易便利化等方面进一步优化房地产政策。



投顾点评：


作为经济的重要支柱，房地产市场的企稳和复苏无疑是非常重要的，其对产业链的影响更是举足轻重。五一前后，新一轮的地产宽松政策集中出台，对于稳定产业链较为关键。其中，A股和港股的上市房企纷纷出现股价的走强，资本的嗅觉是非常敏锐的，如果地产股能走出一轮较为强势的上涨行情，那大概率意味着地产业的趋稳回暖，产业链上的优质龙头或将具备中线的投资价值，尤其是产品力强的细分行业龙头，或将明显受益。


图片


国防军工板块



5月7日，国防军工板块异军突起，军工信息化、大飞机、卫星导航、军民融合和无人机等多个细分概念均涨幅居前，成为当日两市的领涨板块。




投顾点评：



对于军工板块的走强，可以从两个角度来考量：（1）国防作为一个国家最底层的需求，是不会出现太大的周期波动的。稳定的需求是其不同于普通经济部分的典型特征，军工板块的股价波动更多的是受市场大势的影响，进而出现明显的牛熊轮换的走势。鉴于近些年军队装备更新换代的需求，以及股价的较深跌幅，军工板块大概率是具备一定的战略配置价值的。（2）强美元周期，往往伴随着国际地缘事件频发，欧洲、中东和东亚都是热点地区，军工板块也具备了短线情绪冲击的基础，而前期市场并未过多的关注到军工板块，因此军工板块或也具备较大的预期差，也许也具有相对较好的投资性价比。



图片


无新股





无新债





END

本期作者：北京分公司金牌投顾团队