海通证券分析报告（0702）

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【通财收评】沪指涨近1%逼近3000点，地产链集体走强，高股息概念股反复活跃
e海通财订阅号 2024-07-01 17:03 上海
导读：今日市场震荡反弹，地产、稀土永磁、磷化工等概念股涨幅居前，高股息概念股反复活跃；科技股方向分化明显，AI概念股再度走强，天孚通信、中际旭创、新易盛、胜宏科技等涨幅不俗，芯片概念股则陷入调整。



市场回顾



市场全天震荡反弹，沪指领涨。盘面上，稀土永磁概念股开盘大涨，中科磁业、华宏科技、创兴资源、华阳新材涨停。房地产板块震荡反弹，滨江集团、华发股份、我爱我家、城建发展涨停。磷化工概念股午后拉升，辉隆股份、湖北宜化涨停。高股息概念股盘中一度冲高，农业银行、长江电力、陕西煤业等再创历史新高。下跌方面，芯片股陷入调整，国芯科技等跌超10%。总体上个股涨多跌少，全市场超3500只个股上涨。沪深两市今日成交额6580亿，较上个交易日缩量452亿。截至收盘，沪指涨0.92%，深成指涨0.57%，创业板指跌0.04%。

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重点板块分析





房地产

房地产板块今日涨幅居前，中洲控股、滨江集团、我爱我家、城建发展涨停，特发服务、新城控股、招商蛇口、保利地产、金地集团等个股涨幅居前。



消息面上，克而瑞研究院7月1日发布《2024上半年中国房地产企业销售TOP200排行榜》，6月，百强房企（销售额前100名的房企）实现销售额4389.3亿元，环比增长36.3%，同比降低16.7%。尤其是上海、广州、深圳环比增幅均在两成以上，6月成交量显著好于一季度月均水平。



故今日地产之上涨一方面受益于地产的利好政策叠加效应逐渐凸显，使得市场对于地产股的信心有所提升，另一方面，地产股在经历了5、6月的回调整理后，多数个股的位置再度回到了4月之前的底部区间。此外，随着7月重要会议召开在即，市场对于地产政策端仍存在着预期博弈。预计后续行情中，地产及其延伸产业链或将成为后市热点之一反复轮动。



稀土概念

稀土概念股同样全天强势，中科磁业、华宏科技、创兴资源、华阳新材涨停。九菱科技、三川智慧、大地熊等个股涨幅居前。消息面上，《稀土管理条例》近日公布，自2024年10月1日起施行。《条例》中规定对稀土开采和稀土冶炼分离实行总量调控，并优化动态管理。中信证券指出，《条例》的施行有助于推动行业高质量发展，提振市场情绪，稀土价格有望企稳回升，稀土产业链或将反弹，稀土板块公司经营业绩有望迎来拐点。



磷化工概念

磷化工概念震荡走强，辉隆股份、湖北宜化涨停，清水源涨超17%，宏达股份、川金诺、鲁北化工等个股涨幅居前。



机构指出，2024年磷矿供应增量有限，新增矿山集中放量或于2025年下半年开启，今年下半年磷矿石价格中枢仍有望保持坚挺，原料成本支撑强劲，待三季度磷肥备肥旺季启动，叠加新能源市场保持增长、铁锂电池占比提升带动湿法磷酸需求增加，磷化工产品价格有望阶段性走高。



总体而言，无论是地产、稀土还是磷化工，都属于是经历了长时间整理的超跌题材。可见市场在增量资金依旧不足背景下，依旧会选择尝试挖掘一些超跌方向，预计后续短线题材端高低切轮动或将延续。





后市行情展望



今日A股三大指数震荡反弹，沪指领涨。两市成交额6580亿元，较上个交易日缩量。盘面上，稀土永磁概念股开盘大涨，高股息概念股盘中一度冲高，房地产板块震荡反弹。

消息面上，《稀土管理条例》正式发布，并将自2024年10月1日起施行。其中规定对稀土开采和稀土冶炼分离实行总量调控，并优化动态管理，有助于推动行业高质量发展，提振市场情绪，促进稀土价格企稳回升，投资者可逢低关注稀土产业链以及部分小金属。此外，随着工商银行、农业银行、中国海油、中国神华、陕西煤业等高息概念股纷纷创出历史新高，红利资产依旧值得关注。